6，某投资者计划将100元投资于期望收益率为13%、标准差为14％的风险资产和收益率为4％的短期国库券。请问：(1）如果构建期望收益率为8％的投资组合，该投资者应投资于风险资产和无风险资产的比例分别是多少？所构建投资组合的标准差是多少？(2）如果初始投资为100元，期望收入为122元，则该投资者应投资于风险资产和无风险资产的比例分别是多少？由该风险资产和无风险资产形成的资本配置线的斜率是多少？(3）假设该投资者可以按4％的无风险利率出借资金，但他想借入资金，必须支付9％的利率，对用于借款分段的资本配置线的斜率是多少？

你好，学员，稍等一下

2022-11-10

同学你好稍等我看下

2023-01-04

同学你好，计算如下: 1.资产组合M的标准离差率=30%/18%=1.67 2.资产组合N的标准离差率为1.1，小于资产组合M的标准离差率1.67，因此资产组合M的风险更大。 3.设王某应在资产组合M上投资的最低比例是X： 18%×X +20%×（1-X）=19%，解得X=60%。因此，为实现期望的收益率，王某应在资产组合M上投资的最低比例是60%。 4.李某更厌恶风险。投资组合中，M有更高的风险，张某在高风险资产M上投资的最低比例是60%，在低风险资产N上投资的最高比例是40%，而李某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%，因此，李某更厌恶风险。

2022-05-15

同学你好，计算如下: 1.资产组合M的标准离差率=30%/18%=1.67 2.资产组合N的标准离差率为1.1，小于资产组合M的标准离差率1.67，因此资产组合M的风险更大。 3.设张某应在资产组合M上投资的最低比例是X： 18%×X +20%×（1-X）=19%，解得X=60%。因此，为实现期望的收益率，张某应在资产组合M上投资的最低比例是60%。 4.赵某更厌恶风险。投资组合中，M有更高的风险，张某在高风险资产M上投资的最低比例是60%，在低风险资产N上投资的最高比例是40%，而赵某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%，因此，赵某更厌恶风险。

2022-05-15

同学你好，（1）资产组合M的标准差率=27.9%/18%=1.55；（2）资产组合N的标准差率为1.2小于资产组合M的标准差率，故资产组合M的风险更大；（3）设张某应在资产组合M上投资的最低比例是X：18%X +13%（1-X）=16%，解得X=60%。为实现期望的收益率，张某应在资产组合M上投资的最低比例是60%；（4）张某在资产组合M（高风险）上投资的最低比例是60%，而在资产组合N（低风险）上投资的最高比例是40%，而赵某投资于资产组合M和N的资金比例分别为30%和70%；因为资产组合M的风险大于资产组合N的风险，并且赵某投资于资产组合M（高风险）的比例低于张某投资于资产组合M（高风险）的比例，所以赵某更厌恶风险。

2023-12-15