由于市场组合是一个充分分散化的组合,已将非系统风险完全分散,只包含系统性风险,因而各有效组合中也只包含系统性风险,即市场只对系统性风险提供风险补偿。市场组合是最有效的风险组合。 资本市场线(Capital Market Line,简称CML)是指表明有效组合的期望收益率和标准差之间的一种简单的线性关系的一条射线。 有效组合不一定是充分分散的组合。只有市场组合是。

最有效的风险组合,已经把非系统风险给全部分散掉了,只有系统风险。 怎么理解?为什么资本市场线横坐标仍然是总风险(标准差)?
5.下列有关两项资产构成的投资组合的表述中,不正确的有( )。 A.如果相关系数为+1,则投资组合的标准差等于两项资产标准差的算术平均数 B.如果相关系数为-1,则投资组合的标准差最小,甚至可能等于0 C.如果相关系数为0,则投资组合不能分散风险 D.只要相关系数小于1,则投资组合的标准差就一定小于单项资产标准差的加权平均数 【答案】AC 老师:不明白为什么B是对的,难道相关系数可以让非系统降为0?
资本市场线CML上的组合非系统性风险已经被分散了,为什么公式中仍然用总风险来测算
请问,为什么这题Z股票的系统性风险是β×(Rm-Rf)? 甲公司当前持有一个由X、Y两只股票构成的投资组合,价值总额为300万元,X股票与Y股票的价值比重为4: 6,β系数分别为1.8和1.2。为了进一步分散风险,公司拟将Z股票加入投资组合,价值总额不变,X、Y、Z三只股票的投资比重调整为2:4:4, Z股票的系统性风险是Y股票的0.6倍。公司采用资本资产定价模型确定股票投资的收益率,当前无风险收益率为3%,市场平均收益率为8%。 要求(2)计算Z股票的风险收益率与必要收益率。 答案:Z股票的风险收益率=1.2×0.6×(8%-3%)=3.6%;必要收益率3.6%+3%=6.6%。
老师好, 我记得老师讲课时,说资本市场线是无风险资产与M点(最佳市场组合)的再组合,无风险资产本来就没有风险,M点又是完全分散了非系统风险了的(只剩系统风险),那么,它们的再组合应该就只剩系统风险了呀。为什么还说,资本市场线是测度总体风险的呢?
老师你好,公司小规模纳税人,成立不久公司领导往公司存上的钱摘要上写公司借款。是否正确 暂时还没有按实收资本入账。每次付的都是职工工资及交五险,就两个员工,每个月保险及工资在7300元左右
老师购进100斤香菇,回来包装成200克每袋,然后又放到大礼盒去卖,这个核算是不是200克的时候是半成品?到大礼盒的时候又要先领用后产成品入库?
工业会计交接时,银行存款余额与银行对账单对不上,往来余额与对方对不上,原材料余额与出入库表对不上,存货余额对不上,怎么弄
去年亏损,今年开始盈利,季度还交企业所得税吗?
我们公司按揭了一辆汽车,请问怎么入账
老师,你好,我公司是做钢结构的,有开销售钢结构13%和有做钢结构工程的9%的发票,现在最新政策,只能按照主营业务,只能按照销售13%,开发票,是吗?
2026年全年一次性奖金的个税的税率有变化吗?预扣率表有吗
老师要是给员工上保险了,就必须用对公账户发工资吗,偶尔一个月用法人母亲私卡,发工资也没事吧
你好我们是电商,店铺中间更换了一次主题,平台推广收入是按更换前推送还是更换后推送呢
电梯公司,主营销售,安装,维修,维保,税率分开,安装选择简易计税。那现在新增值税法,还可以这样执行吗?