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光大乌龙指事件 给讲述下事件经过 几发生原因 详细分析一下每个事件的原因 怎么发生的

2022-10-23 19:01
答疑老师

齐红老师

职称:注册会计师;财税讲师

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2022-10-23 19:38

同学你好,2013年8月16日11点05分上证指数出现大幅拉升大盘一分钟内涨超5%。最高涨幅5.62%,指数最高报2198.85点,盘中逼近2200点。11点44分上交所称系统运行正常。下午2点,光大证券公告称策略投资部门自营业务在使用其独立的套利系统时出现问题。有媒体将此次事件称为“光大证券乌龙指事件”。 触发原因 触发原因是系统缺陷。策略投资部使用的套利策略系统出现了问题,该系统包含订单生成系统和订单执行系统两个部分。核查中发现,订单执行系统针对高频交易在市价委托时,对可用资金额度未能进行有效校验控制,而订单生成系统存在的缺陷,会导致特定情况下生成预期外的订单。 由于订单生成系统存在的缺陷,导致在11时05分08秒之后的2秒内,瞬间重复生成26082笔预期外的市价委托订单;由于订单执行系统存在的缺陷,上述预期外的巨量市价委托订单被直接发送至交易所。 [1] 问题出自系统的订单重下功能,具体错误是:11点2分时,第三次180ETF套利下单,交易员发现有24个个股申报不成功,就想使用“重下”的新功能,于是程序员在旁边指导着操作了一番,没想到这个功能没实盘验证过,程序把买入24个成分股,写成了买入24组180ETF成分股,结果生成巨量订单。 深层次原因 该策略投资部门系统完全独立于公司其他系统,甚至未置于公司风控系统监控下,因此深层次原因是多级风控体系都未发生作用。 交易员级:对于交易品种、开盘限额、止损限额三种风控,后两种都没发挥作用。 部门级:部门实盘限额2亿元,当日操作限额8000万元,都没发挥作用。 公司级:公司监控系统没有发现234亿元巨额订单,同时,或者动用了公司其他部门的资金来补充所需头寸来完成订单生成和执行,或者根本没有头寸控制机制。 交易所:上交所对股市异常波动没有自动反应机制,对券商资金越过权限的使用没有风控,对个股的瞬间波动没有熔断机制。(上交所声称只能对卖出证券进行前端控制) 传统证券交易中的风控系统交易响应最快以秒计,但也远远不能适应高频套利交易的要求,例如本事件中每个下单指令生成为4.6毫秒,传统IT技术开发的风控系统将带来巨大延迟,严重影响下单速度,这可能也是各环节风控全部“被失效”的真实原因。

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快账用户8064 追问 2022-10-24 14:19

过程: 证券公司使得证券上涨多少没钱怎么做到买股票内幕交易 赚了多少钱应该赚多少钱结果: 应该赔偿股民的损失多少,有没有赔偿罚款合理不合理 现在漏洞有没有改(金额限制、保证金监管)思考: 证券公司为什么出问题了市场怎么保护股民 股票交易规则要不要改注意:金额要算清楚 (这些问题您能给回答一下吗)

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齐红老师 解答 2022-10-24 14:35

同学你好,不好意思,这些专业证券知识,我就不了解了,不能一个一个的回答这些问题,麻烦你重新提出问题,看看其他老师的解答吧,谢谢。

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快账用户8064 追问 2022-10-24 14:38

那我应该问哪些专业的老师

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齐红老师 解答 2022-10-24 14:41

同学你好,最好的熟悉证券业务的老师,麻烦你重新提出问题,看看有熟悉证券业务的老师在不?谢谢。

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同学你好,2013年8月16日11点05分上证指数出现大幅拉升大盘一分钟内涨超5%。最高涨幅5.62%,指数最高报2198.85点,盘中逼近2200点。11点44分上交所称系统运行正常。下午2点,光大证券公告称策略投资部门自营业务在使用其独立的套利系统时出现问题。有媒体将此次事件称为“光大证券乌龙指事件”。 触发原因 触发原因是系统缺陷。策略投资部使用的套利策略系统出现了问题,该系统包含订单生成系统和订单执行系统两个部分。核查中发现,订单执行系统针对高频交易在市价委托时,对可用资金额度未能进行有效校验控制,而订单生成系统存在的缺陷,会导致特定情况下生成预期外的订单。 由于订单生成系统存在的缺陷,导致在11时05分08秒之后的2秒内,瞬间重复生成26082笔预期外的市价委托订单;由于订单执行系统存在的缺陷,上述预期外的巨量市价委托订单被直接发送至交易所。 [1] 问题出自系统的订单重下功能,具体错误是:11点2分时,第三次180ETF套利下单,交易员发现有24个个股申报不成功,就想使用“重下”的新功能,于是程序员在旁边指导着操作了一番,没想到这个功能没实盘验证过,程序把买入24个成分股,写成了买入24组180ETF成分股,结果生成巨量订单。 深层次原因 该策略投资部门系统完全独立于公司其他系统,甚至未置于公司风控系统监控下,因此深层次原因是多级风控体系都未发生作用。 交易员级:对于交易品种、开盘限额、止损限额三种风控,后两种都没发挥作用。 部门级:部门实盘限额2亿元,当日操作限额8000万元,都没发挥作用。 公司级:公司监控系统没有发现234亿元巨额订单,同时,或者动用了公司其他部门的资金来补充所需头寸来完成订单生成和执行,或者根本没有头寸控制机制。 交易所:上交所对股市异常波动没有自动反应机制,对券商资金越过权限的使用没有风控,对个股的瞬间波动没有熔断机制。(上交所声称只能对卖出证券进行前端控制) 传统证券交易中的风控系统交易响应最快以秒计,但也远远不能适应高频套利交易的要求,例如本事件中每个下单指令生成为4.6毫秒,传统IT技术开发的风控系统将带来巨大延迟,严重影响下单速度,这可能也是各环节风控全部“被失效”的真实原因。
2022-10-23
你好 2013年8月16日,光大证券按计划开展ETF套利交易,开盘之前核定交易额度为8000万元;9点41分,策略交易员分析判断180ETF有套利空间,并发出第一组买入180ETF 成分股177笔委托订单,委托金额不超过200万元;10点13分,交易员发出第二组买入180ETF成分股102笔委托订单,委托金额在150万元内。11点02分,交易员发出第三组买入180ETF成员股172笔委托,委托金额不超过200万元,但由于交易系统故障,2秒内系统生成26082笔预期外委托订单并发至交易所。 人员操作失误是造成问题产生的一个重要原因。
2022-10-25
您好,学员。 老师正在计算,请稍等一下
2022-11-27
该笔销售被认为是由于产品问题导致的赔偿,因此这笔支出应被视为非正常损失,而非正常的经营性支出。因此,将这笔支出列为“营业外支出-补偿损失”是正确的。 在会计处理上,当一笔销售被认为是销售退回或由于产品问题导致的赔偿时,通常需要冲减相应的收入和成本。根据你给出的分录,收入和成本已经得到了相应的冲减,这是正确的处理方式。 对于由于销售退回或产品问题导致的赔偿,通常需要查明原因,分清责任,并进行相应的处理。如果责任在于销售方,则应承担相应的赔偿责任;如果责任在于客户,则应根据双方的协议和合同约定进行处理。
2024-01-25
根据题目提供的信息,可得出以下关于不可修复废品损失的计算结果: 总成本 = 直接材料 %2B 直接人工 %2B 制造费用 = 244000 %2B 141520 %2B 170800 = 556320 元 废品数量 = 6 件 废品损失 = 总成本 × 废品占比 = 556320 × (6 / 100) = 33379.2 元 其中,直接材料部分为: 直接材料 = 总成本 × 直接材料占比 = 244000 × (6 / 100) = 14640 元 直接人工部分为: 直接人工 = 总成本 × 直接人工占比 = 141520 × (6 / 100) = 8491.2 元 制造费用部分为: 制造费用 = 总成本 × 制造费用占比 = 170800 × (6 / 100) = 10248 元 因此,正确答案是 A 和 C。
2023-09-22
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