老师，是不是当前股价-行权价等于期权的内在价值，如果当前股价大于行权价，就是虚值得意思吗？到期日的股价-行权价也是等于期权的价值吗？也就是实值？我很多概念分不清，导致很多题目看了基本不会做

同学你好，期权的内在价值就是期权立即行权时到底值多少钱。对于看涨期权的买家来讲，期权的内在价值只有在股票现价大于行权价时候才有价值，这也叫实值期权，这时候，看涨期权内在价值=股票价格-合约行权价格；当股票价格小于行权价格来说虚值期权期权内在价值为0,对于看涨期权持有者来讲，会放弃行使看涨期权的权利，这个之前购买的合约没有任何价值。同理，对于看跌期权持有者来讲，期权的内在价值只有在股票(标的物)价格低于行权价格时候才有价值，也是实值期权，看跌期权的内在价值=合约行权价格-股票价格；当股票价格大于行权价时，对于持有看跌期权投资者来说，会放弃行使看跌期权的权利。

2023-07-17

同学你好对的是这个意思

2023-05-16

同学你好！正在为你编辑解析，稍等哦！~

2021-10-10

您好！您针对这个题目问了两个问题，我之前给你解释了看涨期权的价值=MAX[(S-X),0]，还记得不，本题是2017年2月1日发行的以自身普通股为标的的看涨期权，一般行权期为1年，也就是说1年后可以行权，看涨期权的最终价值，要看行权时的股价，减去协议约定的执行价格，大于0，即为实权，本题行权时的股价104元，执行价格102元，股数1000股，那么看涨期权的最终价值就是2000元，至于之前看涨期权的公允价值变动，都是虚的，是按照当时的条件预估的，最终（行权时）是要返璞归真的，明白吗？学习会计衍生工具这个知识点，老师的建议是练习注册会计师考试教材《财务成本管理》第七章-期权价值评估一起学习，这样容易理解，融会贯通！

2020-01-09

对于期权里，在这个期权工具买进或者是卖出的时候，你的正在行权价格，它是固定的。我让之后就是说你在实际上行权的时候，你山寨这个固定的金额去行权，也就是说按照一个固定的金额去买进，买出不存在你说的这个公允价值的一部分差额。

2020-01-09