演示账套

资本定价模型：R=Rf+B(Rm-Rf），这里必要收益率=无风险收益率+市场收益与无风险收益率之差的贝塔系数倍。这里面市场风险是系统风险与非系统风险之和吗还是整体风险，怎么理解？

2021-01-20 08:18

齐红老师

职称：注册会计师；财税讲师

免费咨询老师（3分钟内极速解答）

2021-01-20 08:26

您好！是这个公式整个衡量的是系统风险哈。

快账用户8017 追问 2021-01-20 08:31

我再去听一遍精讲课吧

齐红老师解答 2021-01-20 08:34

您好！您可以再去听听哈。

您好！是这个公式整个衡量的是系统风险哈。

2021-01-20

学员你好，Rm-Rf这个就是资产组合的风险收益率

2022-11-07

同学，你好资本资产定价模型：R=Rf➕ β*（Rm-Rf）市场组合必要收益率=无风险收益率➕ 系统风险收益率，显然无风险收益率提高，市场系统风险收益率不变，市场必要收益率提高

2021-12-23

先明确关键：A 的 β（系统性风险）=2×B 的 β，市场风险溢价（Rm-Rf）和无风险收益率（Rf）固定。风险收益率是 β×(Rm-Rf)，A 的 β 是 B 的 2 倍，所以 A 的风险收益率是 B 的 2 倍；必要收益率是 Rf%2Bβ×(Rm-Rf)，B 的 2 倍必要收益率是 2Rf%2B2βB×(Rm-Rf)，而 A 的必要收益率是 Rf%2B2βB×(Rm-Rf)，比 B 的 2 倍少了一个 Rf，所以 A 的必要收益率小于 B 的两倍。

2025-09-04

你好，Rm是平均风险收益率，Rm-Rf是风险溢价

2020-08-28