当票面利率不变时，溢价出售债券的计息期越短，债券价值越大。 请问这句话如何理解？请举例说明

（1）2×16年1月1日，甲公司从二级市场购入丙公司债券，支付价款合计1 020 000元（含已到付息期但尚未领取的利息20 000元），另发生交易费用20 000元。该债券面值1 000 000元，剩余期限为2年，票面年利率为4%，每半年末付息一次。甲公司根据其管理该债券的业务模式和该债券的合同现金流量特征，将该债券分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。其他资料如下： （5）2×16年12月31日，丙公司债券的公允价值为1 100 000元（不含利息）。（6）2×17年1月5日，收到丙公司债券2×16年下半年利息。（7）2×17年6月20日，通过二级市场出售丙公司债券，取得价款1 180 000元（含1季度利息10 000元）。请问一下老师，为何最后一笔出售是时，他明指出有1季度利息1万，为何却不用在贷方转一个应收利息，而直接确认投资益为

当票面利率不变时，溢价出售债券的计息期越短，债券价值越大。 请问这句话如何理解？请举例说明

当票面利率不变时，溢价发行债券的计息期越短，债券价值越大 老师，这个怎么理解啊？

对于平息债券（即分期付息债券），票面利率高于等风险投资的市场利率，即溢价发行的情形下，如果等风险投资的市场利率和利息支付频率不变，则随着到期日的临近（期限缩短），债券的价值逐渐向面值回归（即降低）；在溢价发行的情形下，如果两债券的偿还期限和折现率相同，利息支付频率高的债券价值就大；如果债券的偿还期限和利息支付频率不变，则折现率与票面利率差额越大（即票面利率一定的时候，折现率降低），债券价值就越大。这段话怎么理解？

某公司 2021 年 1 月 1 日发行 10 年期普通公司债券，每份面值 1000 元，票面利率 12%。以市场利率作为评估债券价值的贴现率，当时的市场利率为 10%。该债券每年年末支付一次利息，到期归还本金。 要求： （1）计算该债券在发行时点的价值。 （2）假定市场利率不变，2025 年 1 月 1 日，有投资者愿以 1080 元/份的价格出售该债券，计算判断是否值得购买。 （3）假定市场利率不变，2026 年 1 月 1 日，有投资者以 1070 元/份的价格从二级市场购买该债券并打算持有至到期，计算该债券的内部收益率。 提示：请注意每个问题的0时点是在什么时候。