老师，能不能举例说明 购入以自身普通股为标的的看涨期权 到底是怎么一回事

金融负债定义第四条，大白向小黑发行以自身普通股为标的的看涨期权，以普通股总额结算，大白是权益工具，小黑是金融资产。 金融资产定义第四条，小黑从大白购入看涨期权，将来从大白回购小黑自身普通股股票，以普通股总额结算，小黑为权益工具，大白为金融负债。 这是会计讲义上的。 双固定是不是双方都是权益工具？

项发财先生有意购买东方娱乐公司签发的一个无红利普通股欧式看涨期权,该期权执行价格为100元,距到期日为1年。当前东 方娱乐公司的股价为100元/股。项先生认为,三个月后东方娱乐公司的股价是125元/股或85元/股。项先生能以8%(年利率)的 无风险利率自由借贷。如果当前东方娱乐公司的股票没有期权交易,项先生如何构造一个与上文描述的看涨期权有相同收益 的合成期权?( ) A）购买5/8股票,购买49.18元的无风险国债 B）购买5/8股票并同时借出49.18元。 C）购买5/8股票并同时借入49.18元。 D ）出售5/8股票并同时借出49.18元。

甲公司是一家上市公司，发放上年现金股利2.5元／股，目前每股市价60元。有分析师预测，甲公司未来股利增长率是8%，等风险投资的必要报酬率是12%%，在市场发布两种以甲公司股票为标的资产的期权，欧式看涨期权和欧式丢期权。每份看涨期权可头入一份股票，毎看跌期权可卖出一份股票。看涨期权5元份，看跌期权2.5元／份。执行市价60元股。期限一年。 投资者小明和小马认为一年后该股票能回归内在价值，于是小明和小马都投资62500元，小明购入1000股股票，同时购入1000份看跌期权；小马购入12500份看涨期权。 要求◇ (1)根据股利折现模型，推算一年后甲公司股票内在价值。 。 (2）如果预测正确，求一年后小明和少马投资后的净损益。 3）如果一年后甲公司股票跌多兀／股，求小明和小马投资的净损益。 第一小问是怎么做的，答案是2.5×（1+8%）/（12/-8%）×（1+8%），为什么要再乘以（1+8%）

　　甲公司于2021年2月1日向乙公司发行以自身普通股为标的的看涨期权。根据该期权合同，如果乙公司行权（行权价为51元），乙公司有权以每股51元的价格从甲公司购入普通股2000股。合同签订日为2021年2月1日，行权日为2022年1月31日。假定期权将以现金净额结算。下列说法中正确的是(A)。 　　 　　A.甲公司发行的看涨期权属于金融负债 　　B.甲公司发行的看涨期权属于复合金融工具 　　C.甲公司发行的看涨期权属于权益工具 　　D.甲公司发行的看涨期权属于金融资产 请问此题为何选A不选C？请举例说明？

老师，能不能举例说明 购入以自身普通股为标的的看涨期权 到底是怎么一回事